ETF akademie
Praktický průvodce ETF fondy pro české investory. Od základů po konkrétní tipy, u kterého brokera nakoupit bez poplatků.
38 článků v 5 kategoriích
Základy
(7)Co je ETF a jak funguje
ETF je fond obchodovaný na burze, který kopíruje index, sektor nebo komoditu. Kupujete jednu akcii a získáváte celý koš aktiv.
Akumulační vs. distribuční ETF
Akumulační ETF reinvestuje dividendy automaticky zpět do fondu. Distribuční je vyplácí na účet. Pro české investory je akumulační daňově výhodnější.
Jak vybrat ETF — 7 kritérií
Při výběru ETF sledujte TER, velikost fondu, tracking difference, měnu, typ replikace a zda je akumulační nebo distribuční.
Fyzická vs. syntetická replikace ETF
Fyzická replikace znamená, že ETF skutečně drží akcie z indexu. Syntetická používá swap — derivátovou smlouvu s protistranou. Každý přístup má jiná rizika.
Měnové riziko u ETF — kdy hedgovat a kdy ne
Měna fondu, obchodní měna a měna podkladových aktiv jsou tři různé věci. Hedging stojí 0,5–2 % ročně a u akcií se většinou nevyplatí.
Jak koupit první ETF — krok za krokem
Šest konkrétních kroků od výběru brokera po nastavení pravidelného investování. Žádná teorie navíc — jen to, co potřebujete udělat.
Nákladovost ETF — TER, tracking difference, spread a skryté poplatky
TER není jediný náklad ETF. Tracking difference, bid-ask spread, brokerské poplatky a konverze měny tvoří celkovou cenu vlastnictví.
Indexové ETF
(9)ETF na S&P 500 — kompletní přehled
S&P 500 je nejsledovanější akciový index na světě. Přehled nejlepších ETF, které ho kopírují, včetně porovnání TER a kde je koupit.
ETF na Nasdaq 100 — technologický index
Nasdaq 100 sdružuje 100 největších nefinančních firem z Nasdaqu — Apple, Microsoft, Nvidia, Meta, Google. Vyšší výnosy, ale i vyšší volatilita.
ETF na evropské akcie — Euro Stoxx, STOXX 600
Evropské akciové ETF pokrývají firmy z eurozóny i celého kontinentu. Přehled nejlepších fondů na Euro Stoxx 50 a STOXX Europe 600.
ETF na celý svět — MSCI World, ACWI a FTSE All-World
Celosvětové akciové ETF pokrývají tisíce firem z desítek zemí jedním nákupem. Přehled VWCE, IWDA a SPYI — indexy, náklady, rizika.
ETF na rozvíjející se trhy — Emerging Markets
Emerging markets ETF pokrývají akcie z Číny, Indie, Tchaj-wanu, Brazílie a dalších rozvíjejících se ekonomik. Přehled fondů, rizik a alokace.
Small cap ETF — investice do malých firem
Small cap ETF pokrývají firmy s tržní kapitalizací 300 mil. – 2 mld. USD. Vyšší volatilita, ale potenciálně vyšší výnos než u large cap.
ETF na Čínu — MSCI China, CSI 300, Hang Seng
Čínský akciový trh je druhý největší na světě, ale pro zahraničního investora plný specifických rizik. Přehled fondů na MSCI China, CSI 300 a Hang Seng.
ETF na Indii — MSCI India, Nifty 50
Indie je nejrychleji rostoucí velká ekonomika světa s mladou populací 1,4 miliardy lidí. Přehled ETF na MSCI India a Nifty 50 včetně porovnání nákladů.
ETF na americké akcie — S&P 500, Total Market, Russell
USA tvoří přes 60 % světového akciového trhu. Přehled všech způsobů, jak investovat do amerických akcií přes ETF — od S&P 500 po total market.
Tematické ETF
(16)Dividendové ETF — pravidelný příjem z investic
Dividendová ETF investují do firem s vysokou a stabilní dividendou. Průměrný výnos 3–5 % ročně vyplacený na účet.
Dluhopisové ETF — stabilnější část portfolia
Dluhopisové ETF snižují volatilitu portfolia. Investují do státních nebo firemních dluhopisů a nabízejí výnos 3–5 % ročně s nižším rizikem.
ETF na zlato — jak investovat do zlata přes burzu
Zlaté ETF a ETC umožňují investovat do fyzického zlata bez trezoru. Přehled nejlepších fondů, poplatky a jak zlato zařadit do portfolia.
ETF na stříbro — jak investovat do stříbra přes burzu
Stříbrné ETF a ETC nabízejí expozici na cenu stříbra bez fyzického nákupu. Průmyslový kov s investičním potenciálem.
ETF na ropu — jak investovat do ropy přes burzu
Ropné ETF a ETC umožňují spekulovat na cenu ropy. Pozor na contango a rollover náklady u futures fondů.
ETF na komodity — široký koš surovin v jednom fondu
Komoditní ETF drží mix energií, kovů a zemědělských produktů. Diverzifikace proti inflaci bez sázky na jednu surovinu.
ETF na kakao — investice do čokoládové komodity
Kakao zažilo v roce 2024 cenovou explozi. ETC na kakao umožňují spekulovat na cenu kakaových bobů.
ETF na kávu — investice do kávové komodity
Kávové ETC a ETN sledují cenu arabiky. Káva je druhá nejobchodovanější komodita na světě po ropě.
ETF na cukr — investice do cukrové komodity
Cukr je třetí nejobchodovanější zemědělská komodita. ETC a ETN na cukr sledují cenu surového cukru přes futures.
ETF na zemní plyn — investice do gas trhu
ETF a ETC na zemní plyn sledují cenu Henry Hub. Extrémně volatilní komodita s nejtvrdším contangem na trhu.
ETF na platinu — investice do průmyslového drahého kovu
Platinové ETF a ETC nabízejí expozici na platinu — vzácný kov pro katalyzátory a vodíkovou ekonomiku.
ETF na měď — investice do kovu energetické transformace
Měď je klíčový kov pro elektromobily, solární energii a AI datová centra. ETF a ETC na měď rostou s energetickou transformací.
ETF na umělou inteligenci — jak investovat do AI
ETF na AI umožňují investovat do firem, které vyvíjejí nebo nasazují umělou inteligenci. Přehled fondů, rizik a výnosů.
Nemovitostní ETF — jak investovat do REITů
Nemovitostní ETF (REIT) umožňují investovat do komerčních nemovitostí — kanceláře, sklady, nákupní centra — od pár stovek korun.
Pákové a inverzní ETF — co to je a proč být opatrný
Pákové ETF znásobují denní výnos indexu (2× nebo 3×). Inverzní ETF sází na pokles. Oba typy jsou určené pro krátkodobé obchodování, ne pro držení.
ETF na vodu — investice do vodního sektoru
Vodní ETF investují do firem zajišťujících úpravu, distribuci a infrastrukturu pitné vody. Dlouhodobý megatrend s rostoucí poptávkou.
ETF u brokerů
(5)ETF u XTB — jak nakoupit krok za krokem
XTB nabízí přes 300 ETF bez poplatku za obchod do obratu 100 000 € měsíčně. Návod jak otevřít účet a koupit první ETF.
ETF u eToro — nákup bez provize
eToro nabízí ETF bez provize s minimálním vkladem 50 USD. Jednoduchá platforma, ale pozor na konverzní poplatek 0,5 %.
ETF u DEGIRO — core selection zdarma
DEGIRO nabízí seznam ETF v „core selection" bez poplatku za obchod (1× měsíčně). Ostatní ETF za 1 € + externí poplatek.
ETF u Fio e-Broker — poplatky a jak nakoupit
Fio e-Broker je český broker s přístupem na evropské i americké burzy. ETF nakoupíte od 0,29 % z objemu, ale bez zlomkových akcií.
ETF u Saxo Bank — profesionální platforma
Saxo Bank nabízí přes 7 000 ETF na 30+ burzách. Poplatek 0,08 % z objemu, ale minimální vklad 2 000 USD.
Strategie
(1)Chcete začít investovat do ETF?
Porovnejte brokery, kteří nabízí ETF bez poplatků za obchod.
Srovnání ETF brokerů